Dodajte upravljanje likvidnosti na dolg seznam vprašanj, s katerimi se sooča vodstvo podjetij. V sodobnih gospodarstvih morajo podjetja najti pravo ravnovesje med financiranjem kratkoročnih dejavnosti in pokrivanjem dolgoročnih pobud za širitev - kot so združitve in prevzemi. Podjetja se zanašajo na različne vire financiranja, vendar jih vlagatelji običajno razvrščajo v dve skupini: dolg in lastniški kapital.
Pravičnost
V iskanju idej za povečanje prodaje in pridobivanje tržnega deleža vodstvo podjetja doseže potencialne vlagatelje in jim pove, zakaj bi morali v poslovanje vložiti denar. Kapital je močan vzvod za zmanjšanje slabosti slabega gospodarstva, zlasti če so pogoji na kreditnih trgih neugodni. Podjetje lahko išče lastniško financiranje prek delniških trgov, znanih tudi kot borze vrednostnih papirjev ali finančne trge. To počne z izdajo delnic lastniškega kapitala ali zalog in deluje pod vodstvom investicijskih bankarjev, da bi našel najboljši čas za zbiranje sredstev.
Ustreznost
Ena od pomembnih koristi pri zbiranju pravičnosti je lahko, da deluje kot povratna zanka za korporativno upravljanje. Najvišje vodstvo lahko oceni interes vlagateljev, tako da določi, koliko financerjev se ujema z nakupom delnic podjetja. Kupci delnic so znani tudi kot delničarji ali delničarji. Občasno dobivajo izplačila denarnih sredstev in ustvarjajo dobiček, ko vrednosti delnic rastejo. V sodobnih gospodarstvih je regulativno okolje glede poročanja o lastniškem kapitalu postalo strožje. V skladu s tem so takšne vladne agencije kot ZDA.Komisija za vrednostne papirje in borzo je vzpostavila ustrezne norme za poročanje o finančnih informacijah podjetij.
Dolg
Vodje dosledno dobičkonosnih podjetij navadno želijo poudariti uspešnost podjetja med predstavitvami vlagateljev ali v računovodskih izkazih. V teh poročilih pogosto uživajo vlagatelje z zgodbami, ki govorijo o hrabrosti in konkurenčnih zmagah, kar finančniki pripovedujejo, kaj so storile, da bi presegale tekmece. Vodje podjetij uporabljajo dolgove za financiranje številnih operativnih dejavnosti, od tako običajnih stroškov, kot so pisarniške potrebščine in plače, do dolgoročnih stroškov (na primer nakup težke opreme). Obveznosti podjetij vključujejo obveznosti do dobaviteljev, komercialne zapise in obveznice.
Strateški pomen
Glede na pomembnost upravljanja dolga v načinu, kako podjetje financira svoje dejavnosti in upravlja njegov ugled, se vodje oddelkov zanašajo na analitična orodja za oceno gospodarske trdnosti podjetja. Čeprav je orodje za upravljanje dolga v glavnem tehnološko, omogoča podjetju, da spremlja svoje zadolženost in datume plačil. Sposobnost izposojanja po preferencialnih obrestnih merah je pogosto na trgu, zlasti če so zneski precejšnji.
Odnos
Organizacije se zanašajo na ustrezne postopke odločanja, da ocenijo potrebe po financiranju in pripravijo poceni načine za plačilo stroškov. Čeprav so dolgovi in lastniški deleži različni elementi, so del arzenala, ki ga podjetja uporabljajo za izgradnjo močnih vojnih skrinj, finančno rečeno.
