Kapitalski proračun predstavlja eno od mnogih orodij, ki jih banke uporabljajo za izbiro naložb, ki bodo ustvarile najvišje stopnje donosa. Ocenjuje potencialno donosnost predlaganih naložb. Bančni sektor ima tržna, kreditna in operativna tveganja, ki so močno regulirana.Zato mora vsaka naložbena odločitev bank upoštevati te in druge dejavnike v postopku kapitalskega načrtovanja.
Kaj je kapitalsko načrtovanje?
Banke in druge organizacije imajo v vsakem trenutku omejen kapital. Cilj kapitalskega proračuna je najti najboljšo možno porabo razpoložljivega kapitala za povečanje donosa. Bančništvo ima številne naložbene priložnosti, saj pri bankah za financiranje prihajajo druge vrste organizacij, ki imajo ocene kapitalskega proračuna. Banka mora tako kot vsa druga podjetja oceniti izvedljivost vsakega predloga tako, da analizira neto sedanjo vrednost, tveganje in vračilno dobo za predlagano naložbo.
Čista sedanja vrednost
Naložbene odločitve uporabljajo neto sedanjo vrednost za ugotavljanje denarnih tokov po nabavni vrednosti naložbe iz vsote trenutnih denarnih tokov. Če ima banka predlagano naložbo s pozitivno NPV, bo banka investicijo obravnavala kot privlačno in nadalje analizirala posebnosti naložbe. NPV upošteva le vrednost prihodnjih denarnih tokov v današnjih dolarjih. Zato NPV ni popolno orodje za analizo tveganj, povezanih z naložbami. Banke običajno uporabljajo NPV za začetno oceno naložbe, vendar ne za končne odločitve o naložbah.
Tveganje
Ocena tveganja je eno od najpomembnejših orodij za upravljanje s kapitalskimi sredstvi. Banke morajo ustrezno oceniti tveganja zaradi širokega razpona dejavnikov, ki lahko vplivajo na uspešnost vsake naložbe. Merilo tveganja, ki ga uporabljajo banke, mora upoštevati različna sredstva, oddelke in produkte, ki jih banka trenutno ima. Čeprav ima vsaka naložba individualni profil tveganja, lahko kombinacija tveganj iz vseh naložb bank pomaga ublažiti celotni profil tveganja banke.
Obdobje povračila
Vračilna doba za večino projektov zunaj bančnega sektorja je od enega do desetih let. Javni projekti imajo pogosto tudi daljša obdobja vračanja. Večina naložb, ki jih ima banka, ima tudi dolgo dobo vračanja. Hipoteke, dolgoročni projekti in dolgoročne obveznice, ki jih ponujajo banke, imajo običajno 10 do več let vračil. Medtem ko te naložbe sčasoma ustvarjajo prihodke za banko, želijo banke upoštevati tudi druge kratkoročne naložbe, ki ponujajo višje donose kot del celotnega kapitalskega proračuna banke.
