Upravljanje denarnih tokov predstavlja bistveno znanje za poslovni uspeh. Podjetja, ki nimajo zadostne količine denarja, ne morejo plačati računov. Podjetja s presežnimi denarnimi sredstvi izgubijo priložnost za ustvarjanje donosa teh sredstev. Mnogi vlagatelji in upniki analizirajo obratni kapital podjetij, da bi ugotovili, kako dobro družba upravlja z denarnim tokom. Obratni kapital upošteva tekoča sredstva in kratkoročne obveznosti podjetja. Družbe razvrščajo obračunane obresti kot kratkoročno sredstvo ali kratkoročno obveznost glede na posamezno transakcijo.
Obratni kapital
Obratni kapital meri likvidnost podjetja. Družba meri obratna sredstva z odštevanjem kratkoročnih sredstev iz kratkoročnih obveznosti. Obratni kapital predstavlja vrednost, ki ostane po vseh izpolnitvi vseh tekočih obveznosti. Ob povečanju obratnega kapitala družbe se povečuje tudi likvidnost podjetja. Tekoče razmerje pretvarja obratni kapital v količnik tako, da tekoče obveznosti delimo s kratkoročnimi sredstvi.
Natečene obresti
Podjetja pridobivajo obresti na dva različna načina. Družba na en način najema denar od drugega subjekta. Družba na denar plača obresti, dokler ne povrne celotnega zneska. Med plačili obresti družba obračunava odhodke za obresti. Drugače pa podjetje posoja denar drugemu subjektu. Družba prejme obresti na denar, dokler ne prejme celotnega zneska od posojilojemalca. Družba med obrestmi plačuje obrestne prihodke.
Trenutna odgovornost
Kratkoročne obveznosti se nanašajo na denar, ki ga je družba dolžna plačati v enem letu. Družba pričakuje, da bo plačala obračunane obrestne odhodke, tako da predstavlja kratkoročno obveznost do družbe. Ker družba dolguje več obračunanih odhodkov za obresti, se zmanjšuje njen obratni kapital in kratkoročni koeficient. Ker družba plačuje svoje obračunane obrestne odhodke in znesek, ki ga dolguje, se zmanjšuje obratni kapital in kratkoročni koeficient.
Tekoče sredstvo
Gibljiva sredstva se nanašajo na denar, dolgovan podjetju od drugih, ki ga pričakuje v enem letu. Družba pričakuje, da bo prejela obračunane obrestne prihodke, tako da predstavlja kratkoročno sredstvo za družbo. Z višanjem prihodkov od natečenih obresti naraščajo obratni kapital in kratkoročni koeficient.
